Effiziente und sichere Tokenisierung von Aktien in der Schweiz leicht gemacht

• Ein Unternehmen mit operativer Tätigkeit in der Schweiz. Jegliche Art von Investmentgesellschaften sind NICHT zugelassen (z. B. wenn der Hauptzweck darin besteht, in Immobilien, Start-ups oder andere Vermögenswerte zu investieren).
• Eine in der Schweiz eingetragene Aktiengesellschaft, keine GmbH
• Vollständig eingezahltes Kapital von mindestens CHF 100’000, das mit Bargeld oder gleichwertigen Zahlungsmitteln eingezahlt wurde
• Das Unternehmen muss die Aktien besitzen, die über den Brokerbot verkauft werden (normalerweise 10%). Wir helfen bei der Übertragung von Aktien von den bestehenden Aktionären auf das Unternehmen im Wege einer Schenkung oder Kapitalerhöhung.

1. Überarbeitung des Gesellschaftsvertrags (muss notariell beglaubigt und im Handelsregister eingetragen werden)
2. Übertragung der bestehenden Anteile auf das Unternehmen durch Verkauf, Spende oder Kapitalerhöhung
3. Änderung des bestehenden/Unterzeichnung eines neuen Gesellschaftervertrags
4. Beschluss des Verwaltungsrats über die Eintragungsvereinbarung
5. Vorbereitung des gemeinsamen Aktionärsvertrags und des Crowdinvesting-Vertrags
6. Einholung eines kantonalen Steuerbescheids

• Keine Umwandlung von GmbH in AG / Keine Kapitalerhöhung: 2-3 Wochen
• Umwandlung in GmbH / Kapitalerhöhung: 4-6 Wochen

Normalerweise halten Eure Aktionäre 100% der Anteile Eures Unternehmens. Aus rechtlicher Sicht muss das Unternehmen erst Eigentümer der Aktien werden, bevor sie an die Crowd verkauft werden können. Um das zu erreichen, gibt es zwei Möglichkeiten:

• Schenkung: Eure bestehenden Aktionäre geben alle einen Teil ihrer Aktien kostenlos an das Unternehmen ab.
• Kapitalerhöhung und Rückkauf: Ihr führt eine formelle Kapitalerhöhung durch und der/die zeichnende(n) Aktionär(e) verkauft/verkaufen die Aktien an das Unternehmen zurück.

Option (i) (Spende) ist die einfachste Option und ist im LEXR Standard Tokenization enthalten. Option (ii) (Kapitalerhöhung) wird als Zusatzoption angeboten. Aus wirtschaftlicher Sicht führen beide Optionen zum gleichen Ergebnis (Verwässerung der bestehenden Aktionäre).

Bei den über den Brokerbot verkauften Aktien handelt es sich immer um eigene Aktien, die direkt von Eurem Unternehmen gehalten werden. Da Unternehmen immer nur 10% ihrer eigenen Aktien halten können, könnt Ihr auch nur 10% der Aktien auf einmal verkaufen. Es ist jedoch möglich, mehr als 10 % nacheinander zu verkaufen (z. B. 10 % verkaufen und nach dem Ausverkauf weitere 10 % verkaufen).

Ihr könnt bis zu CHF 8 Mio. pro Kalenderjahr ohne Prospekt in der Schweiz aufnehmen. Wenn Ihr mehr Geld aufbringen möchtet, können wir dir dabei helfen, einen Prospekt zu erstellen und ihn von den Finanzmarktaufsichtsbehörden in der Schweiz genehmigen zu lassen.

Solange Ihr unter der Schwelle von 8 Mio. Euro bleibt, seid Ihr rechtlich nicht verpflichtet, bei der Durchführung des Crowdsale Unternehmensinformationen offenzulegen. Wir empfehlen, die grundlegenden Finanzdaten Eures Unternehmens offenzulegen, damit die Investoren eine fundierte Entscheidung treffen können.

Nach der Tokenisierung haben die Aktionäre das Recht, Euren Geschäftsbericht, Eure Gewinn- und Verlustrechnung und Bilanz im Rahmen der jährlichen Hauptversammlung einzusehen.

Es ist wichtig zu wissen, dass Eure Investoren rechtlich gesehen Aktionäre Eures Unternehmens werden. Daher musst du nach der Tokenisierung eine ordnungsgemässe Aktionärsverwaltung sicherstellen.

• Register der Aktionäre: Jeder Aktionär von tokenisierten Aktien muss sich bei Eurem Unternehmen registrieren lassen, um in das Aktionärsregister eingetragen zu werden. Das Aktionariat bietet ein digitales Dashboard für das Aktionärsregister.
• Aktionärsversammlungen: In den meisten Fällen könnt Ihr keine allgemeinen Hauptversammlungen mehr abhalten. Stattdessen müsst Ihr euch an die gesetzlichen Einladungsverfahren halten (formelle Einladung mit 20-tägiger Frist und Liste der Tagesordnungspunkte).
• Ausschüttungen: Jeder Anteilseigner hat einen gesetzlichen Anspruch auf Dividenden auf einer anteiligen Basis. Das heisst, wenn Ihr nach der Tokenisierung Dividenden auszahlt, müsst Ihr sicherstellen, dass die entsprechenden Dividenden auch an die Aktionäre der tokenisierten Aktien gezahlt werden.
• Zeichnungsrecht: Jeder Aktionär hat das Recht, im Falle einer Kapitalerhöhung neue Aktien zu zeichnen. Wenn Ihr eine Kapitalerhöhung nach der Tokenisierung plant, müsst Ihr zuerst den Aktionären der tokenisierten Aktien die Möglichkeit geben, die neuen Aktien zu zeichnen.